信托融資是間接融資的一種形式，是通過金融機構的媒介，由最后信托公司向最后貸款人進行的融資活動。
中文名
信托融資
外文名
信托融資
類 型
間接融資的一種形式
利 用
上市公司限售股股權進行融資
1 詞語解釋
2 企業(yè)融資
3 三大隱憂
4 信托模式
信托是信用委托的意思。它是指受他人委托，代為管理、經營和處理某項經濟事務的行為。
融資是一個企業(yè)的資金籌集的行為與過程。也就是公司根據自身的生產經營狀況、資金擁有的狀況，以及公司未來經營發(fā)展的需要，通過科學的預測和決策，采用一定的方式，從一定的渠道向公司的投資者和債權人去籌集資金，組織資金的供應，以保證公司正常生產需要，經營管理活動需要的理財行為。
利用上市公司限售股股權進行融資。房企用這種最不容易被人注意，但卻最為直接的方式融到了所需的資金。 短期內抑制了房市投機的沖動，也迫使房地產開發(fā)商不惜以高成本及任何可能的變通方式融資對接資金鏈條，以避免資金斷鏈。
目前有兩種渠道可以選擇。
一是直接找信托公司洽談。
二是委托相關銀行代為尋找信托公司。
科學設計一個“資產包”或者“項目包”
通過信托融資籌集的資金將用來干什么?！百Y產包”的設計非常重要，一是將直接關系到信托融資的成?。欢恰百Y產包”的質量好壞，不但是信托公司、銀行考察的重點，同時也是信托產品投資者是否決定購買的重點。三是“資產包”的好壞，將直接關系到信托融資成本的高低。在“資產包”的設計上，一般的企業(yè)都沒有經驗，專家們的建議是：企業(yè)可委托合作銀行幫忙設計，請合作銀行先按其風險管理程序預評估一遍，然后再與信托網接觸，成功的可能性就將大大提高。
選擇一個比較有實力的合作銀行
信托融資，即“受人之托，代客理財”，信托公司往往是把信托產品的風險控制放在第一位加以考慮的。也就是說，信托公司通常都會要求企業(yè)開立專門的信托融資賬戶，?？顚Ｓ?，對信托資金實行封閉運行。因此，選擇一個好的?？钯~戶銀行，就很重要。一是這家銀行能幫企業(yè)發(fā)行信托融資出謀劃策；二是這家銀行與合作的信托公司有著良好的合作關系。
具體問題的確定
信托產品的規(guī)模、預計年回報率、期限、管理費、利得財富、手續(xù)費等具體問題的確定需要企業(yè)與信托公司、與銀行進行洽商而定。對于這一點，專家們的建議是：企業(yè)應請信托公司、合作銀行提供一些相關的、已經發(fā)行的信托產品加以借鑒。
信托業(yè)發(fā)展存三大隱憂
信托業(yè)發(fā)展面臨的首要問題是已經取得的發(fā)展和成績能否持續(xù)、穩(wěn)固。
隨著市場環(huán)境和政策導向的變化，信托機構如何發(fā)揮自身的資產管理能力和制度優(yōu)勢，適時改變信托經營管理策略，充分發(fā)揮功能優(yōu)勢、豐富信托新產品、提高在經濟結構調整中投融資創(chuàng)新服務水平，將成為當下信托機構必須面對的現實：一方面，龐大的存量信托資產需要穩(wěn)健管理，這將考驗信托機構的后期管理能力和風險緩沖能力；另一方面，在傳統(tǒng)的優(yōu)勢業(yè)務日漸式微的大背景下，培植新業(yè)務以帶動增量的信托資產，也是備受關注的現實問題。
其次，理財市場大瓜分，業(yè)務競爭日趨激烈，信托行業(yè)正統(tǒng)的業(yè)務優(yōu)勢將難以維持延續(xù)下去。
最后，信托配套法規(guī)制度的缺失，監(jiān)管方式的“一律”原則，被認為依然是信托創(chuàng)新發(fā)展的瓶頸與門檻。
隨著國家貨幣緊縮政策成為宏觀調控的有力武器，中小企業(yè)出現了融資難問題。在保證經濟增長，促進擴大內需的過程中，加強對廣大中小企業(yè)的金融支持是關鍵的一環(huán)。
因我國金融體制的固有原因，在以間接融資為主體的金融市場上，信貸配給廣泛存在，中小企業(yè)自有資金的積累和私人或民間借貸依然是其融資的主要來源。在制度壁壘和結構失衡的雙重制約下，解決中小企業(yè)融資難的問題需要另辟蹊徑，而信托，無疑為中小企業(yè)融資提供一個新的視角和解決方案。
《信托法》第二條：“信托是指委托人基于對受托人的信任，將其財產權委托給受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名義，為受益人的利益或者特定目的，進行管理或者處分的行為。”
通俗地講，信托是一種“受人之托、代人理財”的財產管理制度形式，即信托公司作為受托人向社會投資者發(fā)行信托計劃產品，為需要資金的企業(yè)募集資金，信托公司將其募集資金投入到需要資金的企業(yè)，需要資金的企業(yè)再將融入的資金投入到相應的項目中，由其產生的利潤（現金流）支付投資者信托本金及其紅利（利息）。根據《信托法》第七條規(guī)定“設立信托，必須有確定的信托財產，并且該信托財產必須是委托人合法所有的財產。本法所稱財產包括合法的財產權利。” 與其他融資方式比較，信托融資方式具有以下特點：
一是融資速度快。信托產品籌資周期較短，與銀行和證券的評估、審核等流程所花時間成本相比，信托融資時間由委托人和受托人自主商定即可，發(fā)行速度快，短的不到三個月。
二是融資可控性強。我國法律要求設立信托之時，信托財產必須與受托人和委托人的自有資產相分離。這使得信托資產與融資企業(yè)的整體信用以及破產風險相分離，具有局部信用保證和風險控制機制。銀行信貸和證券發(fā)行都直接影響企業(yè)的資產負債狀況，其信用風險只能通過企業(yè)內部的財務管理來防范控制。
三是融資規(guī)模符合中小企業(yè)需求。信托融資的規(guī)模往往很有限，這一特點與中小企業(yè)的融資需求相吻合。中小企業(yè)由于經營范圍和規(guī)模較小，對融通資金的需求量也很有限。因此資金募集的水平同中小企業(yè)的融資需求相對應，信托的成本對于中小企業(yè)來講也處于可以接受的范圍。
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