一、緣起
1、P2P網(wǎng)貸現(xiàn)狀
P2P網(wǎng)貸在2007開始傳入中國，2014、2015年呈現(xiàn)爆發(fā)增長態(tài)勢，成交規(guī)模已進入萬億元時代。由于行業(yè)監(jiān)管處于“三無”（無監(jiān)管、無門檻、無標準）狀態(tài)，P2P行業(yè)野蠻生長階段，魚龍混雜，平臺上線和跑路一樣火爆。
據(jù)不完全統(tǒng)計，截止2015年底，納入中國P2P網(wǎng)貸指數(shù)統(tǒng)計的網(wǎng)貸平臺有超過2500家，其中問題平臺近1000家?；旧铣鰡栴}的占了三分之一。從平臺性質(zhì)來看，問題平臺無一例外都是民營系的。出現(xiàn)的問題主要是跑路、詐騙、自融等，給投資人帶來巨大損失。
如此嚴峻的形勢，一方面迫使監(jiān)管層加強監(jiān)管，另一方面警醒投資人需擦亮眼睛、謹慎投資。
2、一般自然人不具備專業(yè)投資知識和能力
由于經(jīng)濟的發(fā)展，老百姓的收入不斷增加，老百姓的可支配收入越來越多，投資能力不斷增強，但是，作為一般老百姓，對專業(yè)投資的知識知之甚少甚至一無所知。然而，2015年全年網(wǎng)貸成交量達到了9823.04億元，相比2014年全年網(wǎng)貸成交量（2528億元）增長了288.57%。2015年10月網(wǎng)貸歷史累計成交量首次突破萬億元大關(guān)，而截至2015年12月底歷史累計成交量已經(jīng)達到了13652億元。老百姓的投資能力和潛力巨大。而P2P網(wǎng)貸平臺出問題給投資人帶來的損失也居高不下。
3、《網(wǎng)貸管理辦法(征求意見稿)》出臺，首次提出要培養(yǎng)合格的投資人
2015年12月28日，銀監(jiān)會牽頭四部委下發(fā)了《網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機構(gòu)業(yè)務(wù)活動管理暫行辦法（征求意見稿）》（以下稱《辦法》），首次提出了“合格投資者”的概念，明確“應(yīng)當(dāng)擁有非保本類金融產(chǎn)品投資的經(jīng)歷并熟悉互聯(lián)網(wǎng)”，需“自行承擔(dān)借貸產(chǎn)生的本息損失”。同時《辦法(征求意見稿)》第三章第九條規(guī)定：“（四）持續(xù)開展網(wǎng)絡(luò)借貸知識普及和風(fēng)險教育活動，加強信息披露工作，引導(dǎo)出借人以小額分散的方式參與網(wǎng)絡(luò)借貸，確保出借人充分知悉借貸風(fēng)險；
二、樹立正確的投資理念
1.找準定位切勿盲目
投資者需要根據(jù)自身條件找到適合自己的理財產(chǎn)品，也就是要找準自身定位。低門檻、高收益、收益穩(wěn)定等特性的P2P網(wǎng)貸理財平臺，為廣大投資者開拓了一條新的理財渠道，但廣大投資者切勿盲目，在不了解、不熟悉的跟風(fēng)亂投資、以訛傳訛。(e租寶的例子)
2.重視風(fēng)險穩(wěn)健投資
風(fēng)險是什么？通俗地說，風(fēng)險就是可能給我們的投資帶來的損失。所有的投資都會有風(fēng)險，沒有只有收益而沒有風(fēng)險的投資。在投資中，高收益一定是伴隨著高風(fēng)險，低收益一定是伴隨著低風(fēng)險的?！疤焐喜粫粝蒿灐钡牡览泶蠹叶级?。所以，我們倡導(dǎo)穩(wěn)健投資的理念，在確保收益的前提下，把風(fēng)險降到最低。
3.安全第一，投對平臺
P2P網(wǎng)貸理財，選對網(wǎng)貸平臺是關(guān)鍵，投資者需擦亮眼睛仔細甄別，選擇一家安全正規(guī)的平臺，追求安全第一，才能始終保持理性和清醒的頭腦；不能為了獲取過高的收益而忽略了自己的投資風(fēng)險，切忌貪婪，保本的前提下追求收益才是有意義的。
三、網(wǎng)貸平臺投資風(fēng)險識別與防范
(一)網(wǎng)貸平臺投資風(fēng)險的識別
1、一般要素：
（1）股東背景
背景的強大說明投資人實力也強大，相對也比較負責(zé)任。相當(dāng)于為平臺提供了信用背書，不會出現(xiàn)平臺跑路的現(xiàn)象。因此，具有銀行背景、國資背景、上市公司背景的平臺往往資信度高、運營和管理規(guī)范。而民營平臺中就要選擇相對經(jīng)營時間較長、經(jīng)營管理比較規(guī)范、有資金存管和真實可靠的項目的平臺。
（2）專業(yè)團隊
P2P網(wǎng)貸平臺的管理團隊決定了該平臺的業(yè)務(wù)及風(fēng)控、技術(shù)的實力。因此，投資人要重點了解管理團隊是否有金融行業(yè)從業(yè)經(jīng)驗、是否有專業(yè)風(fēng)控能力等。
（3）風(fēng)險控制模式
風(fēng)控模式體現(xiàn)了平臺安全保障的水平。主要有兩個方面：第一是來自于第一還款來源的風(fēng)險，也就是借款人的風(fēng)險，主要看借款人的還款意愿和還款能力。這就要求P2P網(wǎng)貸平臺進行充分的信息披露，做到項目信息公開透明。第二是來自第二還款來源的風(fēng)險，也就是看平臺風(fēng)險保障措施或是項目的擔(dān)保方式是否落實和可靠。
（4）信息披露程度
對于規(guī)范的平臺來說，信息披露程度的高低，反映了平臺自身勇于接受社會監(jiān)督，履行合規(guī)合法的行為的公開程度。也有利于投資者充分了解平臺，提高風(fēng)險意識，規(guī)避風(fēng)險。同時P2P網(wǎng)貸平臺進行信息披露也是監(jiān)管政策的要求。
（5）網(wǎng)貸平臺的監(jiān)管和自律
除了政府和行業(yè)協(xié)會的監(jiān)管外，P2P網(wǎng)貸平臺要主動自律。做到合規(guī)合法，把保護投資人利益放在首位。
2、特別要素
（1）是否有資金存管資━?金池運作模式
早在監(jiān)管政策出臺前，業(yè)界就有平臺不得設(shè)資金池的共識。現(xiàn)在，監(jiān)管政策就明確要求網(wǎng)貸平臺“應(yīng)當(dāng)選擇符合條件的銀行業(yè)金融機構(gòu)作為資金存管機構(gòu)”。投資者在選擇平臺時一定要選擇有資金存管存管的平臺。
（2）標的項目是否真實可信 ━?虛假融資標的
沒有真實可信的標的，就有自融的嫌疑。自融就是平臺包裝的項目發(fā)標后，歸集來的資金主要是為了自己的企業(yè)或關(guān)聯(lián)項目使用，甚至涉嫌詐騙。
（3）網(wǎng)絡(luò)、技術(shù)和信息是否安全 ━?技術(shù)確保
平臺系統(tǒng)采用先進的安全架構(gòu)設(shè)計，能有效防止黑客攻擊，確保平臺運行的安全性。
建立了高級別的信息安全標準，通過訪問控制、入侵防范與數(shù)據(jù)加密傳輸?shù)劝踩胧_保用戶個人信息、賬戶信息安全。
用戶信息數(shù)據(jù)所在的數(shù)據(jù)庫服務(wù)，采取兩地三中心的備份機制與災(zāi)備系統(tǒng)，保障了用戶數(shù)據(jù)安全。
在這3個特別要素中，前兩個尤為重要。自融和虛假標的是法律上構(gòu)成“非法集資”和“詐騙”罪名的最重要因素。因此，有自融和虛假標的嫌疑的千萬不能碰。
雖然行業(yè)、企業(yè)和項目存在以上種種風(fēng)險，但只要投資人謹慎投資，不盲目追求高利息，遠離自融、信息不透明、平臺自身擔(dān)保、資金池模式運作的平臺，是可以篩選掉劣質(zhì)平臺，選擇優(yōu)質(zhì)平臺投資的，實現(xiàn)自身財富安全又增值的目標。
(二)網(wǎng)貸平臺投資風(fēng)險的防范
（1）評估風(fēng)險，眼見為實
善于評估風(fēng)險，只要經(jīng)評估確認風(fēng)險收益比合適，也就是說，可能的收益大于可能的風(fēng)險，就應(yīng)該積極嘗試。
對于不了解而又想投的平臺，還可以實地細考察看清真面目。對于投資新人而言，可以找?guī)讉€同城又有P2P考察經(jīng)驗的伙伴到公司進行實地考察，這樣可以深入地了解平臺運營團隊的精神風(fēng)貌、管理團隊的專業(yè)水平、平臺實力等。
（2）規(guī)避風(fēng)險，收益適中
規(guī)避風(fēng)險，是投資人保本的第一要務(wù)。投資之前先制定自己的風(fēng)險承受標準，做好損失打算，將資金投給風(fēng)險最小的借款人。
許多剛剛接觸P2P理財行業(yè)的人，只看到收益，卻很難辨別風(fēng)險。其實對于新人，最好綜合從平臺資質(zhì)、平臺背景、風(fēng)控、收益范圍、資金托管等因素去綜合選擇平臺。另外，最好分散投資，可以選擇幾個不錯的平臺進行分散投資，降低風(fēng)險。
收益太高太低都不好適中才是最好的。P2P平臺的收益并不是高就好，倘若平臺年化率超過20%，那么，你就該多打幾個問號了。當(dāng)然，年化率也不宜太低，如果平臺年化率低于10%，投資的意義又何在？選擇8%-12%范圍內(nèi)的中間收益才最為穩(wěn)妥。
（3）優(yōu)先投資于自己了解、熟悉的行業(yè)、企業(yè)和項目
如今P2P行業(yè)魚龍混雜，對于投資人而言，選擇可靠安全的P2P平臺進行投資是非常重要的，在選擇p2p理財之前一定要做好功課，一是了解一下p2p的行業(yè)知識，二是了解目標p2p平臺的情況，不熟悉的平臺不要碰，超高離譜收益不要碰。
任何人都有自身的局限性，不可能萬事皆通，所以要盡可能投資于自己熟悉而且能夠控制的一些產(chǎn)品上。一定要優(yōu)先投資于自己了解、熟悉的行業(yè)、企業(yè)和項目。
（4）善于學(xué)習(xí)
畢竟金融是一個專業(yè)性很強的行業(yè)，多多關(guān)注金融行業(yè)的知識、學(xué)習(xí)理財技巧，是必須要做的事情。如果對投資理財P2P不了解，可以通過各種渠道深入了解其背景信息，或者瀏覽行業(yè)網(wǎng)站，還可以加入以理財知識為主題的討論群。
善于學(xué)習(xí)金融知識，了解P2P網(wǎng)貸的相關(guān)知識、定義、發(fā)展歷程、優(yōu)勢、風(fēng)險、各種借款標的意思，提升自己的甄別能力，做一個理性的投資人。
投資者在接觸新的平臺時，建議可從小做起，利用小錢賺取經(jīng)驗，去熟悉情況，待熟悉之后再去進行真正的投資，能有效地規(guī)避風(fēng)險，提高收益。久而久之，習(xí)慣風(fēng)險之后就不會再感覺就到風(fēng)險太難以駕馭了，想清楚，搞明白再投資。
（5）學(xué)會維權(quán)
出借人與網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機構(gòu)之間、出借人與借款人之間、借款人與網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機構(gòu)之間等糾紛，可以通過以下途徑解決：
（一）自行和解；
（二）請求行業(yè)自律組織調(diào)解；
（三）向仲裁部門申請仲裁；
（四）向人民法院提起訴訟。
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