越來越多的保險公司將補(bǔ)充資本金的目光瞄準(zhǔn)了上市IPO，然而對于保險公司盈利具有重大影響的準(zhǔn)備金提取極易受到公司內(nèi)部管理層的影響，而且業(yè)外人士對于準(zhǔn)備金的提取基本上是“霧里看花”，不甚明了。

而今，監(jiān)管層希望借一雙“慧眼”。

記者近日從多位業(yè)內(nèi)人士獨(dú)家獲悉，針對財險業(yè)的準(zhǔn)備金評估規(guī)范(征求意見稿)在上個月進(jìn)行了第二版修改，首次提出對歷史上準(zhǔn)備金提取偏差較大的公司進(jìn)行“準(zhǔn)備金第三方獨(dú)立評估”。一位人士證實，確實在研討對準(zhǔn)備金提取出現(xiàn)過問題的公司進(jìn)行額外規(guī)范，但具體時間和細(xì)則尚未確定。

首提第三方獨(dú)立評估

知情人士透露，關(guān)于準(zhǔn)備金第三方獨(dú)立評估曾經(jīng)醞釀了一段時間，并在去年口頭征求過保險公司意見，遇到阻力較大，在去年出爐的針對財險業(yè)的準(zhǔn)備金評估規(guī)范(征求意見稿)第一稿中，未有相關(guān)要求。

但在上個月出爐的第二版征求意見稿中，首次增加了“準(zhǔn)備金第三方獨(dú)立評估”一項，明確要求歷史上準(zhǔn)備金計提偏差較大的公司，需進(jìn)行獨(dú)立第三方評估。

一位看過討論稿的人士告訴記者，目前擬定的具體要求為，前兩個財務(wù)年度中有一年的準(zhǔn)備金重估不利發(fā)展重大的公司必須在發(fā)現(xiàn)問題的當(dāng)年開始連續(xù)兩年聘請第三方精算評估機(jī)構(gòu)對準(zhǔn)備金進(jìn)行獨(dú)立評估，評估每半年一次。所謂不利發(fā)展是指準(zhǔn)備金提取時對賠款估計不足，實際賠付損失嚴(yán)重增加，如準(zhǔn)備金提取時估計的賠付是10億，實際賠付是12億，則發(fā)展了20%。

討論稿規(guī)定，不利發(fā)展重大指保費(fèi)收入1000億以上的公司重估不利發(fā)展超過3%，100億元至1000億元超過5%，100億元以下超過10%的公司。

“深圳車險費(fèi)率市場化試點(diǎn)，預(yù)示保監(jiān)會將更多側(cè)重于結(jié)果監(jiān)管，經(jīng)營過程則給予公司更大的自主權(quán)，這也是國際通行的做法。償付能力監(jiān)管則成為日后保險公司的監(jiān)管之重，將財險公司準(zhǔn)備金計提管理好了，償付能力指標(biāo)客觀性將進(jìn)一步加強(qiáng)?！泵鞯戮阕稍兏呒?a href="http://www.luxwatt.cn/flcs/list_225.html" target="_blank" class="keywordlink">合伙人蔡鵬翔認(rèn)為。

一位財險公司負(fù)責(zé)人告訴記者，現(xiàn)在大部分財險公司都聘請了外部審計機(jī)構(gòu)，但部分會計師事務(wù)所本身可能沒有配備精算師，無法對公司的準(zhǔn)備金充足程度做出合理判斷。

這位人士表示，和其他企業(yè)不同，保險公司財務(wù)報表最重要的一項就是準(zhǔn)備金，準(zhǔn)備金本身是評估出來的，它具有不確定性，沒有精算專家的外部審計未必能保證報表的真實性及合理性。

準(zhǔn)備金分為未到期責(zé)任準(zhǔn)備金和未決賠款準(zhǔn)備金。進(jìn)行未決賠款準(zhǔn)備金估算時，精算師經(jīng)常采用的一種方法是根據(jù)歷史數(shù)據(jù)和歷史發(fā)展選擇準(zhǔn)備金進(jìn)展因子，如果根據(jù)以往發(fā)展趨勢和經(jīng)驗數(shù)據(jù)，進(jìn)展因子應(yīng)該選擇30%，卻被人為調(diào)低為25%，估算中的便僅有原賠付率的96%，假設(shè)以已賺保費(fèi)100億元為基數(shù)，原賠付率為60%，那么被少提的準(zhǔn)備金就是2.4億元；估算未到期準(zhǔn)備金也需要做保費(fèi)充足性測試，如果采用預(yù)期損失率低于應(yīng)提取的損失率，最終也會影響未到期責(zé)任準(zhǔn)備金計提。

“有經(jīng)驗的審計機(jī)構(gòu)可以根據(jù)以往的財務(wù)數(shù)據(jù)，對假設(shè)和數(shù)據(jù)設(shè)定一個合理范圍，如果明顯偏離這個范圍，則可對保險公司的準(zhǔn)備金計提出具保留意見?！币晃回旊U業(yè)人士表示。

三方平衡？

“準(zhǔn)備金計提是對未來可能責(zé)任的估計，本身存在較大不確定性，計提方法選擇、精算假設(shè)確定都可能導(dǎo)致不同精算師對同一家公司，甚至同一業(yè)務(wù)條線的準(zhǔn)備金評估有差異，某些情況差異還可能非常顯著，尤其是國內(nèi)市場產(chǎn)品、市場狀況、理賠實務(wù)等各方面的調(diào)整都比較頻繁?！辈贴i翔表示，“同時準(zhǔn)備金也與公司的數(shù)據(jù)密切相關(guān)，甚至如果基礎(chǔ)數(shù)據(jù)本身有問題，更不可能估出準(zhǔn)確的數(shù)?！?/p>

在這種特殊情景下，如何保證第三方獨(dú)立評估的獨(dú)立有效，如果保險公司、第三方精算評估機(jī)構(gòu)分歧較大，或者審計機(jī)構(gòu)不認(rèn)同財務(wù)報告結(jié)果，又將如何處理？

“目前關(guān)于準(zhǔn)備金第三方獨(dú)立評估的細(xì)則尚未出爐?！北１O(jiān)會一位人士表示。

一位財險業(yè)人士分析，和公司精算結(jié)果可能受管理層影響較大不同，獨(dú)立第三方精算評估機(jī)構(gòu)可以根據(jù)基礎(chǔ)數(shù)據(jù)，進(jìn)行獨(dú)立的準(zhǔn)備金評估。一般會由公司董事會下設(shè)審計委員會聘請，不僅應(yīng)對公司董事會負(fù)責(zé)，同時需要對監(jiān)管部門負(fù)責(zé)。

此外，財務(wù)審計機(jī)構(gòu)也會對精算評估的假設(shè)、過程以及最終結(jié)果進(jìn)行審計。如果審計機(jī)構(gòu)持有不同意見或者不認(rèn)可評估結(jié)果，也有可能對保險公司的財務(wù)報告出具保留意見。

2009年以來，準(zhǔn)備金的獨(dú)立性已經(jīng)引起監(jiān)管部門的重視。2010年2月和7月，保監(jiān)會相繼發(fā)布《關(guān)于精算報告編報有關(guān)事項的通知》、《關(guān)于加強(qiáng)非壽險精算工作有關(guān)問題的通知》、關(guān)于印發(fā)《非壽險業(yè)務(wù)準(zhǔn)備金評估工作底稿規(guī)范》的通知，對精算工作的規(guī)范性和獨(dú)立性的規(guī)定逐步細(xì)化。這些文件要求原則上保費(fèi)收入10億元以上的保險公司應(yīng)設(shè)立獨(dú)立精算部門，若公司不設(shè)獨(dú)立精算部門，則精算崗位不得設(shè)置于承保、理賠和財務(wù)部門之下，并首次要求精算評估需要保留底稿待查。

一位知情人士透露，征求意見稿還對審計機(jī)構(gòu)的工作提出更嚴(yán)格要求,提到如果連續(xù)兩年重估偏差不利發(fā)展重大，保險公司須撤換財務(wù)審計機(jī)構(gòu)。

“這種公司管理層、獨(dú)立第三方精算評估機(jī)構(gòu)、財務(wù)審計團(tuán)隊三者相互獨(dú)立并制衡的關(guān)系，可以使得精算結(jié)果更加客觀?！痹撊耸勘硎?。

“此次的征求意見稿留下了一個‘敞口’，對于細(xì)則和第三方精算評估機(jī)構(gòu)的資質(zhì)均未確定，可以預(yù)見的是，第三方精算評估機(jī)構(gòu)的資質(zhì)會要求配備專業(yè)的精算師團(tuán)隊，各項資質(zhì)要求均會很嚴(yán)格?！币晃粯I(yè)內(nèi)人士表示。