丈夫在電話中與人談?wù)摻铓ど鲜?，妻子?tīng)者有心，向人推薦買(mǎi)入股票。蹊蹺的是，買(mǎi)入股票的賬戶(hù)全權(quán)代理人是妻子，資金來(lái)自丈夫存折。丈夫有意還是無(wú)意泄露內(nèi)幕信息呢？證監(jiān)會(huì)查處了我國(guó)證券市場(chǎng)第一起重大過(guò)失泄露內(nèi)幕信息和意外被動(dòng)獲知、傳遞內(nèi)幕信息案例。
借殼上市：“秘密”的談判
2007年10月初，珠海格力集團(tuán)有限公司作出了同意房地產(chǎn)業(yè)務(wù)借殼上市的決定，開(kāi)始與多家公司接觸。格力集團(tuán)副總裁、珠海格力房產(chǎn)有限公司董事長(zhǎng)魯某委托況勇聯(lián)系尋找殼資源。
況勇曾任格力集團(tuán)財(cái)務(wù)部副部長(zhǎng)、格力電器董事會(huì)秘書(shū)、格力集團(tuán)投資部部長(zhǎng)等職，2005年從格力集團(tuán)辭職。況勇通過(guò)其同學(xué)、在深圳投資公司工作的黃某找到了西安海星現(xiàn)代科技股份有限公司總經(jīng)理韓某，商談海星科技賣(mài)殼事宜。
一切都在靜悄悄中進(jìn)行，只有極少數(shù)人知道格力地產(chǎn)擬借殼海星科技上市的事情。
2007年10月18日，黃某、況勇到西安與韓某見(jiàn)面，就格力地產(chǎn)有意借殼海星科技上市大致的想法進(jìn)行了溝通，隨后韓某向海星科技控股股東海星集團(tuán)董事局主席榮某，況勇向魯某匯報(bào)了情況，雙方均決定繼續(xù)跟進(jìn)、進(jìn)一步磋商。
四天之后，也就是2007年10月22日，海星集團(tuán)董事局主席榮某、海星科技總經(jīng)理韓某等人抵達(dá)珠海，與魯某、況勇就海星科技資產(chǎn)全部置出、格力集團(tuán)為海星集團(tuán)提供2億元的委托貸款以解決海星集團(tuán)持有“海星科技”股票的股權(quán)質(zhì)押?jiǎn)栴}形成共識(shí)，但未確定“海星科技”股票的協(xié)議轉(zhuǎn)讓價(jià)格。
兵貴神速。到了10月24日，韓某致電況勇約魯某到西安會(huì)談，魯某于當(dāng)晚在況勇等人陪同下來(lái)到西安。25日，魯某、況勇與榮某、韓某等開(kāi)始談判。雙方就海星科技資產(chǎn)全部置出、以每股8.9元的價(jià)格轉(zhuǎn)讓6000萬(wàn)股海星科技股份以及格力集團(tuán)向海星集團(tuán)提供委托貸款3億元等事項(xiàng)口頭上達(dá)成一致。同日晚間，魯某、況勇飛回珠海。
精準(zhǔn)買(mǎi)入：“神秘”的賬戶(hù)
談判進(jìn)展很迅速也很順利，似乎也很保密。從10月18日雙方開(kāi)始接觸到25日口頭達(dá)成一致，海星科技一直震蕩走勢(shì)，股價(jià)沒(méi)有異動(dòng)，甚至在25日當(dāng)天還大跌了7.38%。
但就在雙方口頭達(dá)成一致意見(jiàn)的當(dāng)天，兩個(gè)神秘賬戶(hù)分別動(dòng)用35萬(wàn)多元和25萬(wàn)多元，買(mǎi)入海星科技55000股和39600股。這是一次很精準(zhǔn)的買(mǎi)入，第二天，海星科技就漲停了，其中一個(gè)神秘賬戶(hù)在26日漲停前又補(bǔ)了5000股。
海星科技自此踏上了漲停之旅，繼10月26日漲停之外，10月29日又是一個(gè)漲停，異動(dòng)的海星科技在29日下午被臨時(shí)停牌。
股價(jià)異動(dòng)的背后，是談判的順利進(jìn)展。10月28日，魯某、況勇等人再次抵達(dá)西安，晚上與榮某、韓某等人就細(xì)節(jié)問(wèn)題進(jìn)行商談。29日凌晨，雙方達(dá)成一致意見(jiàn)。29日，格力集團(tuán)召開(kāi)董事會(huì)，表決通過(guò)與海星集團(tuán)的股權(quán)收購(gòu)協(xié)議，主要內(nèi)容為：格力集團(tuán)以8.9元每股的價(jià)格收購(gòu)海星集團(tuán)6000萬(wàn)股；格力集團(tuán)以委托貸款形式向海星集團(tuán)貸款人民幣3億元，用于清理海星科技對(duì)外債務(wù)；格力集團(tuán)認(rèn)購(gòu)海星科技向格力集團(tuán)定向增發(fā)2.4億股股票，實(shí)現(xiàn)格力集團(tuán)控股海星科技51.99%。
10月30日，海星科技發(fā)布公告稱(chēng)其控股股東海星集團(tuán)已與一家公司簽訂《股份購(gòu)買(mǎi)意向書(shū)》，轉(zhuǎn)讓其持有的海星科技部分股權(quán)，同時(shí)設(shè)計(jì)重大資產(chǎn)出售、主營(yíng)業(yè)務(wù)變更以及定向增發(fā)等事宜。因談判尚存在重大不確定性，從公告之日起停牌。
12月13日，海星科技發(fā)布董事會(huì)決議公告稱(chēng)，公司與格力集團(tuán)簽署《股份收購(gòu)協(xié)議》。當(dāng)日，海星科技復(fù)牌后漲停，第二天接著漲停。股價(jià)從10月26日最低5.70元，一路飆漲至2008年1月14日最高14.79元?？鄢Ｅ茣r(shí)間，這翻番的漲幅僅僅花了17個(gè)交易日，兩個(gè)神秘賬戶(hù)能夠如此精準(zhǔn)把握介入時(shí)機(jī)，背后有何玄機(jī)？
泄露信息：有意還是無(wú)意
不查不知道，一查有乾坤。
兩個(gè)神秘賬戶(hù)的主人一個(gè)叫徐琴，一個(gè)是李某，這是一對(duì)夫妻。特殊的是，徐琴是格力地產(chǎn)借殼上市談判主要參與者況勇的外甥女，更特殊的是，況勇妻子張蜀渝是徐琴的賬戶(hù)的全權(quán)代理人，徐琴賬戶(hù)買(mǎi)入海星科技的資金中，主要來(lái)自況勇的存折。
是況勇利用內(nèi)幕信息買(mǎi)賣(mài)股票了嗎，還是他向妻子有意泄露了內(nèi)幕信息。
“2007年10月，我經(jīng)常會(huì)在家中與人電話溝通海星科技賣(mài)殼、格力地產(chǎn)買(mǎi)殼等事宜，張蜀渝妻子應(yīng)該聽(tīng)到了電話內(nèi)容?！睕r勇否認(rèn)他利用內(nèi)幕信息買(mǎi)賣(mài)股票，他稱(chēng)，張蜀渝也知道況勇去西安出差，但是況勇沒(méi)有親自向張蜀渝說(shuō)過(guò)海星科技賣(mài)殼進(jìn)展等細(xì)節(jié)。
張蜀渝稱(chēng)，2007年10月左右，她在家中時(shí)常聽(tīng)到?jīng)r勇在電話里跟人談及海星科技賣(mài)殼的事情，大致知道格力地產(chǎn)想借殼海星科技，也知道在此期間況勇去過(guò)西安，但況勇并未告訴她海星科技重組之事。2007年10月25日上午，況勇的外甥女徐琴讓她推薦股票，她推薦了包括了“海星科技”在內(nèi)的幾支股票，并告訴徐琴，海星科技打算將殼賣(mài)給格力地產(chǎn)，具有重組的可能。
徐琴是個(gè)老股民，早在2001年7月19日，徐琴在招商證券珠海人民東路營(yíng)業(yè)部開(kāi)立資金賬戶(hù)29***909，下掛上海股東賬戶(hù)A21***7445和深圳股東賬戶(hù)97***259，賬戶(hù)代理人為張蜀渝，代理權(quán)限為全權(quán)代理，該賬戶(hù)已辦理銀證轉(zhuǎn)賬。
2007年10月25日，股東賬戶(hù)A21***7445買(mǎi)入海星科技55000股，成交金額為350350元，實(shí)際買(mǎi)入成本352191.8元.10月26日， 該賬戶(hù)繼續(xù)買(mǎi)入海星科技5000股。2008年6月19日，該賬戶(hù)將10月25日、10月26日買(mǎi)入的60000股海星科技全部賣(mài)出，扣除手續(xù)費(fèi)、印花稅等，實(shí)際獲利19770.05元。
同時(shí)，徐琴的賬戶(hù)李某的證券賬戶(hù)也在10月25日買(mǎi)入海星科技39600股，并在2008年陸續(xù)賣(mài)出，扣除手續(xù)費(fèi)、印花稅等，實(shí)際獲利92576元。
徐琴承認(rèn)，她證券賬戶(hù)的開(kāi)戶(hù)手續(xù)時(shí)由張蜀渝辦理的，張蜀渝是她證券賬戶(hù)的代理人，她的證券賬戶(hù)由她與張蜀渝操作，徐琴通常根據(jù)張蜀渝的建議買(mǎi)賣(mài)股票，交易的地點(diǎn)有時(shí)在徐琴自己家中，有時(shí)在張蜀渝家進(jìn)行網(wǎng)上委托交易，2007年10月25日至26日上午，徐琴在張蜀渝家中用其電腦下單購(gòu)買(mǎi)了海星科技股票，李某的證券賬戶(hù)一直由徐琴來(lái)操作使用，其賬戶(hù)內(nèi)的資金都來(lái)源于李某，2007年10月25日，在張蜀渝家中，徐琴用李某的賬戶(hù)購(gòu)買(mǎi)了海星科技股票。
關(guān)于徐琴證券賬戶(hù)購(gòu)買(mǎi)海星科技的資金情況，銀行記錄顯示，2007年10月25日，徐琴?gòu)臎r勇在工商銀行珠海市分行的賬戶(hù)轉(zhuǎn)出50萬(wàn)元至徐琴在工商銀行珠海市景山支行的賬戶(hù)。
徐琴回到張蜀渝家中后，用張蜀渝家里的電腦將存入的50萬(wàn)元分20萬(wàn)元、20萬(wàn)元、10萬(wàn)元三筆轉(zhuǎn)入徐琴證券賬戶(hù)。
“我是后來(lái)才得知張蜀渝借錢(qián)給徐琴?！睕r勇說(shuō)他對(duì)借錢(qián)給徐琴，一開(kāi)始并不知道。
“過(guò)失泄露內(nèi)幕信息”也可能違法
證監(jiān)會(huì)處罰決定書(shū)指出，在這一內(nèi)幕交易案中，況勇接受委托為格力集團(tuán)尋找收購(gòu)對(duì)象，參與重組談判，全面掌握重組的進(jìn)展、前景、細(xì)節(jié)等極為敏感的信息。他本應(yīng)保持高度謹(jǐn)慎，認(rèn)真做好重組信息的保密與管理，不得實(shí)施內(nèi)幕交易或?qū)⑾嚓P(guān)信息泄露給他人。然而，況勇卻并未采取必要的保密措施，將內(nèi)幕信息泄漏給其配偶張蜀渝，后者又將內(nèi)幕信息泄漏給徐琴，徐琴最終利用內(nèi)幕信息買(mǎi)入被重組公司“海星科技”的股票，實(shí)施了內(nèi)幕信息。證監(jiān)會(huì)決定對(duì)況勇、張蜀渝分別處以3萬(wàn)元罰款，沒(méi)收徐琴的違法所得112346.05元，并處以112346.05元罰款。
處罰決定書(shū)認(rèn)定，況勇的行為構(gòu)成《證券法》第二百零二條規(guī)定的知悉內(nèi)幕信息者在信息公開(kāi)前“泄漏該信息”的行為；張蜀渝作為況勇的配偶，在家中聽(tīng)到?jīng)r勇電話中與人談?wù)摰膬?nèi)幕信息后，將有關(guān)信息告訴了徐琴，并建議徐琴買(mǎi)入海星科技股票，其行為構(gòu)成了《證券法》第二百零二條規(guī)定的知悉內(nèi)幕信息者在信息公開(kāi)前“泄露該信息”并“建議他人買(mǎi)賣(mài)該證券”的行為；徐琴?gòu)膹埵裼逄帿@悉內(nèi)幕信息后，接受了張蜀渝的建議，多次買(mǎi)入海星科技股票，其行為構(gòu)成了《證券法》第二百零二條規(guī)定的知悉內(nèi)幕信息者在信息公開(kāi)前“買(mǎi)賣(mài)該證券”的行為。
“按照非故意的重大過(guò)失認(rèn)定，還是證監(jiān)會(huì)的第一例?！庇嘘P(guān)法律專(zhuān)家說(shuō)，將泄露者的責(zé)任擴(kuò)展至“過(guò)失”，既有利于督促內(nèi)幕信息知情人加強(qiáng)保密意識(shí)，完善保密措施，又可以堵住當(dāng)事人“舍卒保帥”、規(guī)避法律制約的口子。從證據(jù)上看，證明故意泄露通常是非常困難的，但是過(guò)失泄露的舉證標(biāo)準(zhǔn)相對(duì)難度較低。
有關(guān)法律專(zhuān)家還表示，但對(duì)過(guò)失泄露，也不主張打擊范圍過(guò)廣，所掌握的尺度一般限于“重大過(guò)失”，并非任何過(guò)失都能構(gòu)成泄密。何種情形構(gòu)成重大過(guò)失需要考慮如下因素：一是內(nèi)幕信息的市場(chǎng)敏感程度及其對(duì)證券交易價(jià)格的影響程度；二是因泄露導(dǎo)致的信息擴(kuò)散廣度和深度；三是泄露者對(duì)內(nèi)幕信息的了解與掌握程度；四是信息泄露的頻度與清晰程度；五是泄露者所采取的加密與防護(hù)措施。從本案的情況看，況勇的一些行為已經(jīng)構(gòu)成了重大過(guò)失，應(yīng)該承擔(dān)法律責(zé)任。
“張蜀渝既不是因職務(wù)獲得信息，也沒(méi)有采取盜竊、竊聽(tīng)等行為非法獲取內(nèi)幕信息，屬于意外被動(dòng)獲知?！庇嘘P(guān)法律專(zhuān)家說(shuō)，對(duì)意外被動(dòng)獲知內(nèi)幕信息人，也有保密義務(wù)，不得利用所掌握的內(nèi)幕信息進(jìn)行交易。從《證券法》的立法宗旨來(lái)看，任何掌握的內(nèi)幕信息的人，都不得泄露，不得建議他人買(mǎi)賣(mài)，也不得自己交易股票。從實(shí)踐考慮，我國(guó)證券市場(chǎng)通過(guò)配偶、親屬、朋友“偶然獲知”內(nèi)幕信息的情況比較多發(fā)，證明當(dāng)事人之間系“故意傳遞”又非常困難。因此證監(jiān)會(huì)決定采取折中處理的方式：只有行為人知道或應(yīng)當(dāng)知道偶然獲知的信息是重大非公開(kāi)信息，就負(fù)有“三不”的義務(wù)，不能買(mǎi)賣(mài)、泄露或建議他人買(mǎi)賣(mài)。
附： 證監(jiān)會(huì)行政處罰書(shū)全文：
中國(guó)證監(jiān)會(huì)行政處罰決定書(shū)（況勇、張蜀渝、徐琴）
（2010）32號(hào)
當(dāng)事人：況勇，男，1963年10月出生，住址：廣東省珠海市香洲區(qū)吉大九洲大道東1135號(hào)。
張蜀渝，女，1962年8月出生，住址：廣東省珠海市香洲區(qū)吉大九洲大道東1135號(hào)。
徐琴，女，1974年3月出生，住址：廣東省珠海市香洲區(qū)吉大九洲大道東1135號(hào)。
依據(jù)《中華人民共和國(guó)證券法》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《證券法》）的有關(guān)規(guī)定，我會(huì)對(duì)況勇、張蜀渝、徐琴泄露內(nèi)幕信息、內(nèi)幕交易行為進(jìn)行了立案調(diào)查、審理。我會(huì)依法向當(dāng)事人告知了作出行政處罰的事實(shí)、理由、依據(jù)及當(dāng)事人依法享有的權(quán)利，當(dāng)事人不要求陳述、申辯和聽(tīng)證。本案現(xiàn)已調(diào)查、審理終結(jié)。
經(jīng)查明，況勇、張蜀渝、徐琴存在如下違法行為：
一、內(nèi)幕信息的形成與公開(kāi)過(guò)程
2007年10月初，珠海格力集團(tuán)有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)格力集團(tuán)）作出了同意房地產(chǎn)業(yè)務(wù)借殼上市的決定，開(kāi)始與多家公司接觸。格力集團(tuán)副總裁、珠海格力房產(chǎn)有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)格力房產(chǎn)）董事長(zhǎng)魯某委托況勇聯(lián)系尋找殼資源。況勇曾任格力集團(tuán)財(cái)務(wù)部副部長(zhǎng)、格力電器董事會(huì)秘書(shū)、格力集團(tuán)投資部部長(zhǎng)等職，2005年從格力集團(tuán)辭職。況勇通過(guò)其同學(xué)、在深圳投資公司工作的黃某找到了西安海星現(xiàn)代科技股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)海星科技）總經(jīng)理韓某，商談海星科技賣(mài)殼事宜。
2007年10月18日，黃某、況勇到西安與韓某見(jiàn)面，就格力地產(chǎn)有意借殼海星科技上市大致的想法進(jìn)行了溝通，隨后韓某向海星科技控股股東海星集團(tuán)董事局主席榮某，況勇向魯某匯報(bào)了情況，雙方均決定繼續(xù)跟進(jìn)、進(jìn)一步磋商。
2007年10月22日，榮某、韓某等人與魯某、況勇在珠海就海星科技資產(chǎn)全部置出、格力集團(tuán)為海星集團(tuán)提供2億元的委托貸款以解決海星集團(tuán)持有“海星科技”股票的股權(quán)質(zhì)押?jiǎn)栴}形成共識(shí)，但未確定“海星科技”股票的協(xié)議轉(zhuǎn)讓價(jià)格。
2007年10月24日，韓某致電況勇約魯某到西安會(huì)談，魯某于當(dāng)晚在況勇等人陪同下來(lái)到西安。25日，魯某、況勇與榮某、韓某等開(kāi)始談判。雙方就海星科技資產(chǎn)全部置出、以每股8.9元的價(jià)格轉(zhuǎn)讓6,000萬(wàn)股海星科技股份以及格力集團(tuán)向海星集團(tuán)提供委托貸款3億元等事項(xiàng)口頭上達(dá)成一致。同日晚間，魯某、況勇飛回珠海。
2007年10月28日，魯某、況勇等人抵達(dá)西安，晚上與榮某、韓某等人就細(xì)節(jié)問(wèn)題進(jìn)行商談。29日凌晨，雙方達(dá)成一致意見(jiàn)。
2007年10月29日，格力集團(tuán)召開(kāi)董事會(huì)，表決通過(guò)與海星集團(tuán)的股權(quán)收購(gòu)協(xié)議，主要內(nèi)容為：格力集團(tuán)以8.9元/股的價(jià)格收購(gòu)海星集團(tuán)6,000萬(wàn)股；格力集團(tuán)以委托貸款形式向海星集團(tuán)貸款人民幣3億元，用于清理海星科技對(duì)外債務(wù)；格力集團(tuán)認(rèn)購(gòu)海星科技向格力集團(tuán)定向增發(fā)2.4億股股票，實(shí)現(xiàn)格力集團(tuán)控股海星科技51.99%。
2007年10月29日下午“海星科技”臨時(shí)停牌。2007年10月30日，海星科技發(fā)布公告稱(chēng)其控股股東海星集團(tuán)已與一家公司簽訂《股份購(gòu)買(mǎi)意向書(shū)》，轉(zhuǎn)讓其持有的海星科技部分股權(quán)，同時(shí)涉及重大資產(chǎn)出售、主營(yíng)業(yè)務(wù)變更以及定向增發(fā)等事宜。因談判尚存在重大不確定性，從公告之日起停牌。
2007年12月13日，海星科技發(fā)布董事會(huì)決議公告稱(chēng)，公司與格力集團(tuán)簽署《股份收購(gòu)協(xié)議》。當(dāng)日，“海星科技”復(fù)牌后漲停。
二、內(nèi)幕信息在況勇、張蜀渝、徐琴之間傳遞的過(guò)程
況勇稱(chēng)，2007年10月，他經(jīng)常會(huì)在家中與人電話溝通海星科技賣(mài)殼、格力地產(chǎn)買(mǎi)殼等事宜，其妻張蜀渝應(yīng)該聽(tīng)到了電話內(nèi)容，她也知道況勇去西安出差，但是況勇沒(méi)有親自向張蜀渝說(shuō)過(guò)海星科技賣(mài)殼進(jìn)展等細(xì)節(jié)。
張蜀渝稱(chēng)，2007年10月左右，她在家中時(shí)常聽(tīng)到?jīng)r勇在電話里跟人談及海星科技賣(mài)殼的事情，大致知道格力房產(chǎn)想借殼海星科技，也知道在此期間況勇去過(guò)西安，但況勇并未告訴她海星科技重組之事。2007年10月25日上午，況勇的外甥女徐琴讓她推薦股票，她推薦了包括“海星科技”在內(nèi)的幾支股票，并告訴徐琴，海星科技打算將殼賣(mài)給格力房產(chǎn)，具有重組的可能。
徐琴稱(chēng)，2007年10月24日，她讓張蜀渝推薦一些股票，張蜀渝推薦了“海星科技”，并告訴她曾聽(tīng)到?jīng)r勇在電話里提及格力房產(chǎn)借殼海星科技的事宜。
三、徐琴知悉內(nèi)幕信息后買(mǎi)賣(mài)股票的情況
2001年7月19日，徐琴在招商證券珠海人民東路營(yíng)業(yè)部開(kāi)立資金賬戶(hù)29×××909，下掛上海股東賬戶(hù)A21×××7445和深圳股東賬戶(hù)97×××259，賬戶(hù)代理人為張蜀渝，代理權(quán)限為全權(quán)代理，該賬戶(hù)已辦理銀證轉(zhuǎn)賬。2007年10月25日，股東賬戶(hù)A21×××7445買(mǎi)入“海星科技”55,000股，成交金額為350,350元,實(shí)際買(mǎi)入成本為352,191.8元；10月26日，該賬戶(hù)買(mǎi)入“海星科技”5,000股，成交金額為31,500元，實(shí)際買(mǎi)入成本為31,665.65元。2008年6月19日，該賬戶(hù)將2007年10月25日、26日買(mǎi)入的60,000股“海星科技”全部賣(mài)出，成交金額為404,942.82元，實(shí)際賣(mài)出收入為403,627.5元?？鄢掷m(xù)費(fèi)、印花稅等，實(shí)際獲利19,770.05元。
2006年4月20日，徐琴的丈夫李某在招商證券珠海市人民東路營(yíng)業(yè)部開(kāi)立資金賬戶(hù)29×××024，下掛上海股東賬戶(hù)A35×××3764和深圳股東賬戶(hù)009×××9977，該賬戶(hù)已辦理銀證轉(zhuǎn)賬。2007年10月25日，股東賬戶(hù)A35×××3764共計(jì)買(mǎi)入“海星科技”39,600股，成交金額為256,816元，實(shí)際買(mǎi)入成本為258,057.51元。2008年3月18日、3月27日、6月19日，該賬戶(hù)陸續(xù)將2007年10月25日買(mǎi)入的39,600股“海星科技”賣(mài)出，扣除手續(xù)費(fèi)、印花稅等，實(shí)際獲利92,576元。
徐琴承認(rèn)，她證券賬戶(hù)的開(kāi)戶(hù)手續(xù)是由張蜀渝辦理的，張蜀渝是她證券賬戶(hù)的代理人，她的證券賬戶(hù)由她與張蜀渝操作，徐琴通常根據(jù)張蜀渝的建議買(mǎi)賣(mài)股票，交易的地點(diǎn)有時(shí)在徐琴自己家中，有時(shí)在張蜀渝家進(jìn)行網(wǎng)上委托交易，2007年10月25日至26日上午，徐琴在張蜀渝家中用其電腦下單購(gòu)買(mǎi)了“海星科技”股票；李某的證券賬戶(hù)一直由徐琴來(lái)操作使用，其賬戶(hù)內(nèi)的資金都來(lái)源于李某，2007年10月25日，在張蜀渝家中，徐琴用李某的賬戶(hù)購(gòu)買(mǎi)了“海星科技”股票。
關(guān)于徐琴證券賬戶(hù)購(gòu)買(mǎi)“海星科技”的資金情況，銀行記錄顯示，2007年10月25日，徐琴?gòu)臎r勇在工商銀行珠海市分行的賬戶(hù)轉(zhuǎn)出500,000元至徐琴在工商銀行珠海市景山支行的賬戶(hù)。2007年10月29日，張蜀渝從徐琴在工商銀行珠海市景山支行的賬戶(hù)分別轉(zhuǎn)出90,000元、10,000元至況勇在工商銀行珠海市分行的賬戶(hù)，并從徐琴上述賬戶(hù)取出16,000元。徐琴稱(chēng)，由于其賬戶(hù)內(nèi)資金不足，向張蜀渝借了50萬(wàn)元。2007年10月25日上午，張蜀渝將況勇的存折和身份證給徐琴后，徐琴到工商銀行珠海市景山支行取款后，直接將50萬(wàn)元存入自己的銀行賬戶(hù)。徐琴回到張蜀渝家中后，用張蜀渝家里的電腦將存入的50萬(wàn)元分20萬(wàn)元、20萬(wàn)元、10萬(wàn)元三筆轉(zhuǎn)入徐琴證券賬戶(hù)。2007年10月29日，因張蜀渝要用錢(qián)，徐琴把自己的身份證和存折交給張蜀渝，讓其從自己賬戶(hù)取出10萬(wàn)元。況勇稱(chēng)他后來(lái)才得知張蜀渝借錢(qián)給徐琴。
上述事實(shí)，有賬戶(hù)開(kāi)戶(hù)資料、交易記錄、資金流水、公司公告、相關(guān)人員詢(xún)問(wèn)筆錄等證據(jù)證明，足以認(rèn)定。
我會(huì)認(rèn)為，格力集團(tuán)房地產(chǎn)業(yè)務(wù)借殼海星科技，即海星集團(tuán)將其持有的海星科技6000萬(wàn)股（占公司總股本的17.77%）轉(zhuǎn)讓給格力集團(tuán)，海星科技資產(chǎn)全部置出后，格力集團(tuán)將其全資擁有的兩家房地產(chǎn)業(yè)務(wù)子公司100%股權(quán)置入海星科技等事項(xiàng)，在公開(kāi)披露前屬于《證券法》第七十五條第二款第（七）項(xiàng)規(guī)定的內(nèi)幕信息；況勇曾任格力集團(tuán)財(cái)務(wù)部副部長(zhǎng)、格力電器董事會(huì)秘書(shū)、格力集團(tuán)投資部部長(zhǎng)等職，離職后受格力集團(tuán)方面委托，全程參與了格力集團(tuán)房地產(chǎn)業(yè)務(wù)借殼海星科技事項(xiàng)的溝通、聯(lián)絡(luò)、談判、協(xié)議達(dá)成，對(duì)相關(guān)并購(gòu)重組事項(xiàng)的進(jìn)展、前景與細(xì)節(jié)有著全面、準(zhǔn)確的了解，本應(yīng)保持高度的注意與謹(jǐn)慎，認(rèn)真做好相關(guān)信息的保密與管理，但卻未采取必要的保密措施，將有關(guān)內(nèi)幕信息泄露給其配偶張蜀渝，因此，認(rèn)定況勇的行為構(gòu)成《證券法》第二百零二條規(guī)定的知悉內(nèi)幕信息者在信息公開(kāi)前“泄露該信息”的行為；張蜀渝作為況勇的配偶，在家中聽(tīng)到?jīng)r勇電話中與人談?wù)摰膬?nèi)幕信息后，將有關(guān)信息告訴了徐琴，并建議徐琴買(mǎi)入海星科技股票，其行為構(gòu)成了《證券法》第二百零二條規(guī)定的知悉內(nèi)幕信息者在信息公開(kāi)前“泄露該信息”并“建議他人買(mǎi)賣(mài)該證券”的行為；徐琴?gòu)膹埵裼逄帿@悉內(nèi)幕信息后，接受了張蜀渝的建議，多次買(mǎi)入海星科技股票，其行為構(gòu)成了《證券法》第二百零二條規(guī)定的知悉內(nèi)幕信息者在信息公開(kāi)前“買(mǎi)賣(mài)該證券”的行為。
根據(jù)當(dāng)事人違法行為的事實(shí)、性質(zhì)、情節(jié)與社會(huì)危害程度，依據(jù)《證券法》第二百零二條的規(guī)定，我會(huì)決定：
一、對(duì)況勇、張蜀渝分別處以3萬(wàn)元罰款；
二、沒(méi)收徐琴違法所得112,346.05元，并處以112,346.05元罰款。
上述當(dāng)事人應(yīng)自收到本處罰決定書(shū)之日起15日內(nèi)，將罰沒(méi)款匯交中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)（開(kāi)戶(hù)銀行：中信銀行總行營(yíng)業(yè)部、賬號(hào)7111010189800000162，由該行直接上繳國(guó)庫(kù)），并將注有當(dāng)事人名稱(chēng)的付款憑證復(fù)印件送中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)稽查局備案。當(dāng)事人如果對(duì)本處罰決定不服，可在收到本處罰決定書(shū)之日起60日內(nèi)向中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)申請(qǐng)行政復(fù)議，也可在收到本處罰決定書(shū)之日起3個(gè)月內(nèi)直接向有管轄權(quán)的人民法院提起行政訴訟。復(fù)議和訴訟期間，上述決定不停止執(zhí)行。
中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)
二○一○年八月九日
