一、如何認(rèn)定操縱證券、期貨市場(chǎng)罪
認(rèn)定操縱證券、期貨市場(chǎng)罪要注意下面兩個(gè)問題:
(一)操縱證券、期貨交易價(jià)格罪與非罪的界限
操縱證券、期貨交易價(jià)格罪屬于情節(jié)犯,即以“情節(jié)嚴(yán)重”作為其成立的必要構(gòu)成要件。如果行為人在客觀上雖然實(shí)施了操縱證券、期貨交易價(jià)格行為,在主觀上也確實(shí)出于直接故意,但是全案情節(jié)并未達(dá)到嚴(yán)重的程度,其行為不構(gòu)成犯罪,只屬于證券、期貨市場(chǎng)中一般的違法行為。相對(duì)來說,違法的操縱行為的社會(huì)危害程度要小一些,只有那些危害社會(huì)程度較大,達(dá)到非以刑罰加以懲治程度即達(dá)到“情節(jié)嚴(yán)重”的操縱行為才構(gòu)成操縱證券、期貨交易價(jià)格罪。
此外,操縱證券、期貨交易價(jià)格行為在實(shí)際生活中異常復(fù)雜,有時(shí)與合法行為相交錯(cuò)混合同時(shí)進(jìn)行,有時(shí)以合法交易行為作為掩蓋。這樣要求司法機(jī)關(guān)要嚴(yán)格掌握操縱證券、期貨交易價(jià)格罪的基本構(gòu)成要件,將操縱交易價(jià)格行為與合法交易行為區(qū)分開來。
(二)操縱證券、期貨交易價(jià)格罪與誘騙投資者買賣證券、期貨合約罪的界限
操縱證券、期貨交易價(jià)格行為影響證券市場(chǎng)的正常價(jià)格,制造證券、期貨市場(chǎng)假象,誘導(dǎo)或者致使投資者在不了解事實(shí)真相的情況下作出投資決定,而誘騙投資者買賣證券、期貨合約罪是指行為人故意提供虛假信息,偽造、變?cè)旎蛘咪N毀交易記錄,誘騙投資者買賣證券、期貨合約,造成嚴(yán)重后果的行為。
兩罪存在著以下區(qū)別:
1、主體不同,前者屬于一般主體,即達(dá)到刑事責(zé)任年齡、具備刑事責(zé)任能力的人,而后者為特殊主體,即證券交易所、期貨交易所、證券公司、期貨經(jīng)紀(jì)公司的從業(yè)人員和證券業(yè)協(xié)會(huì)、期貨業(yè)協(xié)會(huì)或者證券期貨監(jiān)督管理部門的工作人員。
2、客觀方面不同,前者是行為人通過實(shí)施操縱市場(chǎng)行為來影響證券、期貨交易價(jià)格,制造虛假證券、期貨行情,誘使其他投資者參與證券、期貨交易,從而從中謀利,而后者是行為人通過提供虛假信息、偽造、變?cè)旎蛘咪N毀交易記錄,誘騙投資者買賣證券、期貨合約。
二、操縱證券、期貨市場(chǎng)罪怎么判
刑法第一百八十二條規(guī)定:有下列情形之一,操縱證券、期貨交易價(jià)格,獲取不正當(dāng)利益或者轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn),情節(jié)嚴(yán)重的,處五年以下有期徒刑或者拘役,并處或者單處違法所得一倍以上五倍以下罰金:
(一)單獨(dú)或者合謀,集中資金優(yōu)勢(shì)、持股或者持倉優(yōu)勢(shì)或者利用信息優(yōu)勢(shì)聯(lián)合或者連續(xù)買賣,操縱證券、期貨交易價(jià)格的;
(二)與他人串通,以事先約定的時(shí)間、價(jià)格和方式相互進(jìn)行證券、期貨交易,或者相互買賣并不持有的證券,影響證券、期貨交易價(jià)格或者證券、期貨交易量的;
(三)以自己為交易對(duì)象,進(jìn)行不轉(zhuǎn)移證券所有權(quán)的自買自賣,或者以自己為交易對(duì)象,自買自賣期貨合約,影響證券、期貨交易價(jià)格或者證券、期貨交易量的;
(四)以其他方法操縱證券、期貨交易價(jià)格的。
單位犯前款罪的,對(duì)單位判處罰金,井對(duì)其直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員,處五年以下有期徒刑或者拘役。
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