私募基金備案出新規(guī)定

中基協(xié)發(fā)布《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法(試行)》，對(duì)私募基金管理人的登記做出了更詳細(xì)更新的規(guī)定。中基協(xié)為規(guī)范私募投資基金業(yè)務(wù)，保護(hù)投資者合法權(quán)益，促進(jìn)私募投資基金行業(yè)健康發(fā)展，根據(jù)《證券投資基金法》、《中央編辦關(guān)于私募股權(quán)基金管理職責(zé)分工的通知》和中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)有關(guān)規(guī)定，制定了《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法(試行)》。其中對(duì)私募基金管理人的登記、備案、人員管理都做出了全新的規(guī)定，私募機(jī)構(gòu)應(yīng)按照新的規(guī)定嚴(yán)格要求自己和其從業(yè)人員。

私密基金備案中存在的問(wèn)題

一、私募基金合格投資者認(rèn)定

實(shí)踐中，基金管理人高管和員工通過(guò)搭建持股平臺(tái)（通常為有限合伙形式），作為基金普通合伙人或者跟投有限合伙人的較普遍。該類持股平臺(tái)是否應(yīng)滿足合格投資者要求一直困擾管理人。按目前協(xié)會(huì)掌握的標(biāo)準(zhǔn)，該類持股平臺(tái)應(yīng)滿足合格投資者要求，即凈資產(chǎn)不低于1000萬(wàn)元，對(duì)基金的出資應(yīng)不低于100萬(wàn)元。如持股平臺(tái)為有限合伙企業(yè)，該持股平臺(tái)應(yīng)穿透核查合格投資者，如持股平臺(tái)的合伙人為管理人員工，則該等員工豁免合格投資者條件。管理人應(yīng)提供由管理人直接為該等人員繳納社保的憑證，證明員工身份，否則協(xié)會(huì)不予認(rèn)可。通過(guò)管理人關(guān)聯(lián)方或者分支機(jī)構(gòu)繳納社保的員工，不能豁免合格投資者要求。如管理人員工直接在基金中以個(gè)人名義投資，同樣應(yīng)提供該基金管理人為其直接繳納社保的憑證，否則無(wú)法豁免。對(duì)于機(jī)構(gòu)合格投資者是否滿足凈資產(chǎn)1000萬(wàn)元的要求，由管理人進(jìn)行核查，協(xié)會(huì)重點(diǎn)關(guān)注該類機(jī)構(gòu)對(duì)基金的出資是否滿足合格投資者要求。

二、私募基金管理人備案時(shí)間

私募管理人應(yīng)在管理人備案通過(guò)后的六個(gè)月內(nèi)，完成一只私募基金的備案，否則管理人資格將被注銷。此處需要關(guān)注的是，僅在六個(gè)月內(nèi)提交了首只私募基金的備案資料，但未在該期限內(nèi)獲得備案通過(guò)的，管理人資格也是會(huì)被注銷的。對(duì)于私募基金的備案時(shí)間，正常應(yīng)在募集完成后20個(gè)工作日內(nèi)進(jìn)行備案。目前協(xié)會(huì)掌握募集完成的起算點(diǎn)，以首次交割為準(zhǔn)。

目前，市場(chǎng)參與者已充分理解并認(rèn)可協(xié)會(huì)在私募基金管理人和私募基金備案以及自律管理方面取得的成績(jī)。對(duì)于管理數(shù)萬(wàn)億資產(chǎn)規(guī)模的私募基金行業(yè)，嚴(yán)格的行業(yè)監(jiān)管以及自律要求將有利于行業(yè)朝著健康有序的方向發(fā)展。更多私募基金問(wèn)題歡迎咨詢法邦網(wǎng)律師。