關(guān)于對甘肅大乘基金管理有限公司采取責(zé)令改正措施的決定

據(jù)甘肅新聞報道，甘肅證券局下發(fā)了《關(guān)于對甘肅大乘基金管理有限公司采取責(zé)令改正措施的決定》，具體內(nèi)容為：年3月，我局對你公司私募基金業(yè)務(wù)進行了現(xiàn)場檢查。經(jīng)檢查，發(fā)現(xiàn)你公司在私募基金業(yè)務(wù)方面存在以下違規(guī)行為：一、未按照基金合同約定定期向投資者進行信息披露。

大乘普惠2號私募投資基金合同中約定“基金管理人應(yīng)當(dāng)在每季度結(jié)束之日起10個工作日內(nèi)向投資者披露季度報告”。檢查顯示，你公司僅告知客戶可以通過“私募排排網(wǎng)”查看基金凈值，未按照合同約定編制基金季度報告，向投資者進行信息披露，違反了《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》(以下簡稱《暫行辦法》)第二十四條的規(guī)定。二、你公司雖做了投資者風(fēng)險承受能力測評，但沒有向投資者出具風(fēng)險承受能力評估結(jié)果，未對投資者風(fēng)險承受能力與產(chǎn)品風(fēng)險等級進行匹配，違反了《暫行辦法》第十六條的規(guī)定。三、你公司在基金業(yè)協(xié)會登記備案信息中的注冊地址及股東情況與工商登記信息不符，違反了《暫行辦法》第二十五條的規(guī)定。四、你公司未按內(nèi)控制度要求，形成投資決策報告并留痕保存，違反了《暫行辦法》第二十六條的規(guī)定。根據(jù)《暫行辦法》第三十三條之規(guī)定，我局決定對你公司采取責(zé)令改正的監(jiān)督管理措施。你公司應(yīng)當(dāng)在2017年8月11日前向我局提交書面整改報告。如果對本監(jiān)督管理措施不服，可以在收到本決定書之日起60日內(nèi)，向中國證券監(jiān)督管理委員會提出行政復(fù)議申請，也可以在收到本決定書之日起6個月內(nèi)向有管轄權(quán)的人民法院提起訴訟。復(fù)議與訴訟期間，上述監(jiān)督管理措施不停止執(zhí)行。

私募股權(quán)的信息披露時間如何規(guī)定？

在信息披露的時間和頻度上，《指引》規(guī)定，半年度報告應(yīng)在當(dāng)年9月底之前完成，年度報告應(yīng)在次年6月底之前完成。信息披露義務(wù)人可自愿選擇報送季度報告（含第一季度、第三季度），季度報告應(yīng)在每季度結(jié)束后30個工作日以內(nèi)完成。

意思就是說，股權(quán)和創(chuàng)投私募要披露年報、半年報，但季度報告采取自愿原則。這和證券私募的披露頻率要求很不一樣。值得注意的是，《指引》說明，協(xié)會的普通會員應(yīng)當(dāng)向投資者披露本指引的全部信息，并且包含選填項。鼓勵協(xié)會觀察會員及非會員披露或部分披露選填項。選填項包含基金投資者情況、管理人報告、項目股權(quán)結(jié)構(gòu)情況等更加復(fù)雜的情況，此次對部分私募放低要求。更多具體問題歡迎咨詢法邦網(wǎng)專業(yè)私募基金律師石珍珍律師。