國內大型國有鋼鐵集團河北鋼鐵集團在重組民營鋼鐵企業(yè)上取得了突破。

11月10日晚間，本報記者從河北鋼鐵集團獲悉，河北鋼鐵集團將以“漸進式股權融合”的重組模式，聯(lián)合重組敬業(yè)鋼鐵、唐山松汀鋼鐵、邢臺龍海鋼鐵、永洋鋼鐵、吉泰特鋼等5家河北省內的民營鋼鐵企業(yè)。

本報記者獲悉的合作協(xié)議內容顯示，河北鋼鐵集團將以商譽、管理、技術咨詢服務、購銷渠道等資源，分別出資到上述5家民營鋼企，并持有重組后的5家新公司10%股份。

河北冶金行業(yè)協(xié)會副會長宋繼軍對本報記者表示，在當前的經(jīng)濟環(huán)境下，河北鋼鐵業(yè)新一輪整合勢在必行，河北省也對鋼鐵業(yè)重組提出了新的目標和要求。

根據(jù)河北省近日出臺的《關于控制鋼鐵產(chǎn)能推進節(jié)能減排加快鋼鐵工業(yè)結構調整的實施意見》(下稱《意見》)，到“十二五”末，使全省具有冶煉能力的鋼鐵企業(yè)(集團)減少到10家左右；力爭省內生產(chǎn)規(guī)模排名前5位的鋼鐵企業(yè)(集團)鋼產(chǎn)量占全省產(chǎn)量的比例由2009年的48%提高到2015年的75%以上。

漸進式股權重組

漸進式股權融資，這在中國鋼鐵業(yè)重組史上并不多見。

合作協(xié)議顯示，河北鋼鐵重組上述5家民營鋼企，并不涉及實質融資，也就是說，河北鋼鐵集團沒有付出資本或資金的代價。

重組后，河北鋼鐵集團吸納這5家新公司成為集團成員企業(yè)，將各家后續(xù)發(fā)展納入集團總體規(guī)劃。河北鋼鐵集團還承諾適時向5家新公司派出管理、技術團隊，共享大宗原材料采購、產(chǎn)品銷售、技術研發(fā)等平臺。

據(jù)本報記者了解，被重組的5家民營鋼企中，敬業(yè)鋼鐵位于石家莊市平山縣，目前年產(chǎn)能約500萬噸；松汀鋼鐵位于河北唐山，龍海鋼鐵位于河北邢臺，這兩個企業(yè)年產(chǎn)能均達300萬噸；永洋鋼鐵位于河北邯鄲，吉泰特鋼位于邢臺，這兩個企業(yè)主導產(chǎn)品為船用鋼、輕軌等多種專用型材，年產(chǎn)能均不到100萬噸。

一位業(yè)內專家認為，河北鋼鐵集團這種重組模式，可以用最小的成本來完成政府提出的重組要求，因為河北鋼鐵集團無需出資金，就可以將一批民營企業(yè)收歸旗下，但這種重組更多停留在名義上。

而河北鋼鐵集團方面認為，采用“漸進式股權融合”新模式來重組民營鋼企，有利于快速突破跨所有制重組的歷史難點；河北鋼鐵集團以商譽、管理和技術服務出資到民營鋼鐵企業(yè)，建立了股權投資關系，將為深層次兼并重組奠定基礎。

未涉實質性整合

本報記者采訪多位業(yè)內人士、產(chǎn)業(yè)專家，一致的觀點是：河北鋼鐵集團此次重組帶有明顯的“政治使命”色彩。

“我的鋼鐵網(wǎng)”資訊總監(jiān)徐向春就認為，由于河北鋼鐵集團對省內的民營企業(yè)進行實質性重組難度很大，在政策驅動下，河北鋼鐵集團采取這種嘗試性、試探性的合作方式“圈地”。

據(jù)本報記者了解，河北省政府已指定由河北鋼鐵集團來重組省內中小鋼鐵企業(yè)，并提出到“十二五”末，使全省具有冶煉能力的鋼鐵企業(yè)減少到10家左右。而目前，河北省有冶煉能力的企業(yè)大概有88家。

在艱巨的重組任務面前，河北鋼鐵集團選擇了一批民營鋼企進行漸進式重組。實際上，“談不上重組，類似一種委托經(jīng)營?！毙煜虼罕硎?。

未來河北鋼鐵集團要在漸進式股權重組模式的基礎上達到實質整合，難度可以想象。

武鋼一位中層對本報記者表示，一般來說，重組方要真正將管理和技術輸入被重組方，只有在達成實質股權關系的時候才能進行。

“鋼鐵產(chǎn)品的技術及管理，是一家鋼企的核心競爭力所在，不會隨便輸出?！鄙鲜鲋袑颖硎?。

當年，寶鋼與邯鋼合作邯寶鋼鐵項目時，寶鋼的董事會就要求在寶鋼獲得項目控股權的條件下，才答應將寶鋼的技術輸入邯寶項目。

因此，河北鋼鐵企業(yè)要與上述5家民營鋼企共享產(chǎn)品銷售、技術研發(fā)等平臺，是“有條件的、有保留的共享”。

不過，徐向春認為，河北鋼鐵集團通過持有上述5家民營鋼企少數(shù)股權，可以達到“圈地”的目的，“今后其他企業(yè)要重組這些企業(yè)，就有難度了”。

此外，河北鋼鐵集團還可以借此擴大產(chǎn)能規(guī)模。

收編民營鋼企的機會

除了被河北鋼鐵集團相中的5家民營鋼企，河北省還有更多原則上要被重組的鋼企。

來自河北冶金行業(yè)協(xié)會的資料顯示，目前，在河北省有冶煉能力的88家企業(yè)中，產(chǎn)鋼100萬噸規(guī)模以下的企業(yè)就有47家，按照產(chǎn)業(yè)政策規(guī)定，河北省80%以上的鋼企要么被重組，要么退出市場。

據(jù)本報記者了解，河北鋼鐵集團自成立初始，就承擔著重組省內民營鋼鐵企業(yè)的任務。河北省副省長孫瑞彬曾表示，河北鋼鐵集團要適時整合省內民營鋼鐵企業(yè)和礦山資源，逐步實現(xiàn)集團公司產(chǎn)權多元化。

河北鋼鐵集團方面也對本報記者表示，河北是億噸鋼鐵大省，省內現(xiàn)有民營鋼鐵企業(yè)產(chǎn)能，占全省鋼鐵總產(chǎn)能的60%以上。加快推進省內鋼鐵企業(yè)聯(lián)合重組，提高產(chǎn)業(yè)集中度，改變“低、散、重、弱”現(xiàn)狀，已成為河北經(jīng)濟發(fā)展中亟待破解的重大課題。

雖然由于各方利益阻礙，河北鋼鐵集團整合省內民營鋼企的步伐一直停滯不前，但河北鋼鐵集團的任務沒有改變。

宋繼軍對本報記者表示，重組是解決河北省鋼鐵業(yè)問題的重要途徑，“再難也要重組”。

自去年下半年以來，鋼鐵業(yè)成為節(jié)能減排的重點行業(yè)，產(chǎn)鋼大省河北省承受著巨大節(jié)能壓力。加上近年來鋼鐵業(yè)利潤空間遭受上游原材料漲價、下游鋼材價格低迷的擠壓，河北省內一批中小鋼鐵企業(yè)經(jīng)營出現(xiàn)困難。

而對于河北省遍地零星的民營鋼企來說，不但目前經(jīng)營形式不容樂觀，還成為產(chǎn)業(yè)政策大棒打壓的對象。

據(jù)本報記者了解，“十二五”期間，河北省鋼鐵產(chǎn)能硬性指標為9500萬噸，并且“只減不增”。

由此，河北鋼鐵集團重組民營鋼企破冰。

河北省政府也為河北鋼鐵集團的重組行動“保駕護航”：對具備重組條件不積極參與重組的鋼鐵企業(yè)，省里將不允許其落后產(chǎn)能就地改造，并采取收縮信貸、限制供電等措施，促其退出鋼鐵行業(yè)，確保鋼鐵產(chǎn)業(yè)重組順利進行。